楊志是三代將門之后,五侯楊令公之孫,因臉上生有一大塊青記,人稱青面獸。他自幼流落關西,早年曾應武舉,官至殿司制使官。后押送花石綱,卻在黃河里翻船失陷,不敢回京赴命,只得避難江湖。
原著贊詩曾向京師為制使,花石綱累受艱難。虹霓氣逼斗牛寒。刀能安宇宙,弓可定塵寰。
虎體狼腰猿臂健,跨龍駒穩坐雕鞍。英雄聲價滿梁山。人稱青面獸,楊志是軍班。
賣刀殺人林沖風雪山神廟后,投奔梁山,受到寨主王倫刁難,只得下山去取投名狀。楊志正逢恩赦,要去東京謀求復職,恰好路經梁山泊,遇到林沖。二人大戰五十余合,不分勝負,最終被王倫勸下。王倫有意招納楊志入伙,卻被楊志婉拒,只得放他離開。
楊志到東京后,通過門路見到了太尉高俅,卻被高俅趕出。他盤纏用盡,只得到天漢橋街市上變賣祖傳寶刀,卻又遇潑皮牛二尋釁滋事。牛二要強奪寶刀,再三糾纏。楊志“一時性起”,怒殺牛二,而后到開封府衙自首,被打入死囚牢。
天漢橋百姓感念楊志為民除害,替他花錢上下打點。最終,楊志被免除死罪,只以“斗毆殺傷,誤傷人命”之罪,刺配北京大名府留守司充軍。